Het HvJ EU is van mening dat de beperking tot vennootschappen die voor de winstbelasting zijn onderworpen aan de Nederlandse fiscale regels is gerechtvaardigd gezien de noodzaak om de verdeling van heffingsbevoegdheid tussen de verschillende lidstaten van de Europese Unie te handhaven. Nederland mag een buitenlandse dochtervennootschap met een filiaal in Nederland, fiscaal anders behandelen dan een buitenlandse dochtervennootschap zonder Nederlands filiaal. Als een grensoverschrijdende fiscale eenheid tussen een Nederlandse moedervennootschap en een buitenlandse dochtervennootschap zonder Nederlands filiaal zou worden toegestaan, zouden moedervennootschappen volgens het HvJ EU vrijelijk kunnen kiezen in welke lidstaat zij de verliezen (van hun buitenlandse dochtervennootschap) aftrekken. Zie voor meer info: www.nebelex.com/wiki/X Holding).
